Qu’est-ce que la Loi sur les banques d’urgence de 1933?
Le Emergency Banking Act de 1933 était un projet de loi adopté en pleine Grande Dépression qui prenait des mesures pour stabiliser et restaurer la confiance dans le système bancaire américain. Il est venu dans le sillage d’une série de paniques bancaires suivant le krach boursier de 1929.
parmi ses principales mesures, la loi a créé la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), qui a commencé à assurer des comptes bancaires sans frais jusqu’à concurrence de 2 500$., En outre, la présidence a reçu le pouvoir exécutif de fonctionner indépendamment de la Réserve fédérale en période de crise financière.
principaux points à retenir
- L’Emergency Banking Act de 1933 était une réponse législative aux faillites bancaires de la Grande Dépression et au manque de confiance du public dans le système financier américain.
- la loi, qui a temporairement fermé les banques pendant quatre jours pour inspection, a servi immédiatement à renforcer la confiance dans les banques et à donner un coup de pouce au marché boursier.,
- bon nombre de ses dispositions clés ont perduré jusqu’à ce jour, notamment l’assurance des comptes bancaires par la Federal Deposit Insurance Corporation et les pouvoirs exécutifs qu’elle accordait au président pour répondre aux crises financières.
La Malédiction des banques Zombies
expliquer la Loi sur les banques D’urgence
La loi a été conçue après que d’autres mesures n’ont pas tendu le système monétaire américain., Au début de 1933, la dépression ravage l’économie américaine et ses banques depuis près de quatre ans. La méfiance envers les institutions financières a augmenté, incitant un flot croissant d’Américains à retirer leur argent du système plutôt que de le risquer auprès d’une banque. Malgré les tentatives dans de nombreux états de limiter le montant d’argent que tout individu pourrait retirer d’une banque, les retraits ont augmenté alors que les défaillances bancaires persistantes augmentaient l’anxiété et, dans un cercle vicieux, stimulaient encore plus de retraits et de défaillances.,
bien que la loi soit née sous L’administration de Herbert Hoover, elle a été adoptée le 9 mars 1933, peu de temps après L’inauguration de Franklin D. Roosevelt. C’était le sujet du premier des légendaires conversations au coin du feu de Roosevelt, dans lesquelles le nouveau président s’adressait directement à la nation sur l’état du pays.
Roosevelt a utilisé le chat pour expliquer les dispositions de la Loi et pourquoi ils sont nécessaires. Cela comprenait la nécessité d’une fermeture sans précédent de quatre jours de toutes les banques américaines afin de mettre pleinement en œuvre la loi., Pendant ce temps, Roosevelt a expliqué, les banques seraient inspectées pour leur stabilité financière avant d’être autorisées à reprendre leurs activités. Les inspections, ainsi que les autres dispositions de la loi, visaient à rassurer les Américains que le gouvernement fédéral surveillait de près le système financier pour s’assurer qu’il répondait à des normes élevées de stabilité et de fiabilité.
Les premières banques à rouvrir, le 13 mars, ont été les 12 banques régionales de la Réserve fédérale. Ceux-ci ont été suivis le lendemain par les banques dans les villes avec des chambres de compensation fédérales., Les autres banques jugées aptes à fonctionner ont été autorisées à rouvrir le 15 mars.
effets à court et à Long terme de la Loi sur les banques D’urgence
L’incertitude, voire l’anxiété, quant à savoir si les gens écouteraient les assurances du Président Roosevelt selon lesquelles leur argent était désormais en sécurité s’est presque évaporée lorsque les banques ont rouvert de longues files Le marché boursier a également pesé avec enthousiasme, le Dow Jones Industrial Average augmentant de 8,26 points, soit un gain de plus de 15%, le 15 mars, lorsque toutes les banques éligibles avaient rouvert.,
Les implications de la Loi sur les banques D’urgence se sont poursuivies, certaines se faisant encore sentir aujourd’hui. La FDIC continue d’opérer, bien sûr, et pratiquement toutes les banques réputées aux États-Unis en sont membres. Certaines dispositions, telles que l’extension du pouvoir exécutif du président en période de crise financière, restent en vigueur. La loi a également complètement changé le visage du système monétaire américain en retirant les États-Unis de l’étalon-or.
La perte de l’épargne personnelle de faillites bancaires et la banque a gravement endommagé la confiance dans le système financier., Peut-être le plus important, la loi a rappelé au pays qu’un manque de confiance dans le système bancaire peut devenir une prophétie auto-réalisatrice, et que la panique de masse au sujet du système financier peut lui faire beaucoup de mal.
autres lois similaires à la Loi sur les banques D’urgence
La Loi sur les banques d’urgence a été précédée, et a été remplacée, par d’autres textes législatifs conçus pour stabiliser et restaurer la confiance dans le système financier américain., Approuvé sous le gouvernement de Herbert Hoover, le Reconstruction Finance Corporation Act visait à fournir une aide aux institutions financières et aux entreprises qui risquaient de fermer en raison des effets économiques persistants de la dépression. La Federal Home Loan Bank Act de 1932 a également cherché à renforcer le secteur bancaire et la Réserve fédérale.
quelques textes législatifs connexes ont été adoptés peu de temps après la Loi sur les banques D’urgence., Le Glass-Steagall Act, également adopté en 1933, a séparé la banque d’investissement de la banque commerciale afin de lutter contre la corruption des banques commerciales par l’investissement spéculatif, qui avait été reconnu comme une cause clé du krach boursier.
Glass-Steagall a cependant été abrogé en 1999, et certains croyaient que sa disparition avait contribué à la crise mondiale du Crédit de 2008.
Une loi similaire, la loi D’urgence sur la stabilisation économique de 2008, a été adoptée au début de la Grande Récession., Contrairement à la Loi sur les banques D’urgence, l’objectif de cette législation était la crise hypothécaire, les législateurs ayant l’intention de permettre à des millions d’Américains de garder leur maison de ville.