dagarna med rasbaserad bostadsdiskriminering i USA är lagligt bakom oss, men arvet från politik som höll icke vita medborgare ut ur vissa stadsdelar är fortfarande genomgripande.,
USA: s diskriminerande förflutna kan fortfarande ses idag med nonwhite inteckning låntagare i allmänhet få debiteras högre räntor, och ihållande ”frivillig” grannskapet segregation.
dessa trender kan delvis spåras till en officiell regeringspolitik från det förflutna, allmänt känd som redlining, som kodifierade rasistiska attityder i fastigheter och finans, och gjorde det svårare för nonwhites att köpa hem.,
se mer
Redlining och amerikansk rasism har en lång och nyanserad bakgrund, och den här artikeln är bara en grundläggande översikt över Politikens historia, och hur den fortsätter att påverka fastigheter och nonwhite homeownership idag. Det belyser också en experts förslag att ta itu med arvet från omskolning.
Vad är redlining?
Redlining var en policy som begränsade investeringar i stadsdelar som ansågs särskilt riskabla för investerare., Ofta var dessa stadsdelar i de äldsta delarna av städerna och tenderade att ha större än genomsnittet av icke-vita invånare.
detta system för att klassificera geografisk investeringsrisk började runt den tid då Federal Housing Administration grundades i mitten av 1930-talet, och kodifierade befintliga ras fördomar i de lagar som underlättade ekonomisk återhämtning från den stora depressionen.
den federala regeringen utfärdade försäkrade lån till potentiella villaägare som en del av dessa ansträngningar, men pengarna var inte tillgängliga för invånare i ”farliga” stadsdelar., Många av de ”önskvärda” stadsdelarna under detta system hindrade svarta människor från att flytta in.
frasen ”redlining” kommer från de kartor som dikterade investeringsrisken. Områden som ansågs vara mest riskabla för banker var färgade i rött, och institutioner var förbjudna att förlänga federalt stödda lån i dessa stadsdelar.
hur påverkar redlining fastigheter idag?
Redlining var officiell politik tills Fair Housing Act antogs 1968. Det nuvarande bostadssystemet byggdes dock på de grunder som redlining hade lämnat på plats.,
se mer
efter 30-plus år av underinvesteringar i icke-vita stadsdelar fortsätter dessa områden att ses som riskabla för investerare, vilket gör det svårare för invånarna där att flytta någon annanstans, vilket håller många stadsdelar segregerade även idag.
Även om det inte finns någon officiell federal riskkarta längre, gör de flesta finansinstitut egna riskbedömningar, som tar hänsyn till stabiliteten på bostadsmarknaden och befintliga fastighetsvärden.
”det är som rasism., Vi gick från vita badrum och ingångar till, nu är vi integrerade i det avseendet, men spänningarna är fortfarande där, säger Rob Rose, verkställande direktör för Cook County Land Bank Authority i Chicago, till Bankrate.
” med uppkomsten av kreditvärderingsinstitut och deras allestädes närvarande, hur vet vi att det är ett rättvist system?”Rose sa. ”Jag tror inte, i min kärna, att afroamerikaner är predisponerade för att vara fattigare och mindre ekonomiskt säkra.,”
men han noterade, studier visar konsekvent att svarta låntagare i allmänhet har lägre kreditresultat idag, även när andra faktorer som utbildning och inkomst kontrolleras för.
som ett resultat, det är fortfarande svårare för svarta låntagare att kvalificera sig för inteckningar — och dyrare för dem som gör, eftersom de är oftast debiteras högre räntor.
en nyligen genomförd undersökning av bankräntor belyste denna trend, som visar att svarta och spansktalande hypotekslåntagare var mycket mer benägna än sina vita motsvarigheter att ha bolåneräntor på 6 procent eller mer., Studien tittade också på bredare inteckning refinansiering trender över olika demografi.
”När vi pratar om redlining är det som bär igenom idag det enda största hindret för att hjälpa till att bryta ut ur dessa stadsdelar den nuvarande bedömningsprocessen”, sa Rose. ”Värderingsmännen försöker göra det bästa som de kan inom de parametrar som de ges, men det är ett brutet system och en bransch som bygger på en felaktig grund.,”
eftersom hemvärderingar tittar på tidigare fastighetsvärdestrender i stadsdelar förstärker de diskrimineringen som kodifieras genom att hålla fastighetspriserna lägre i historiskt svarta stadsdelar. Det gör i sin tur långivare antar att de tar på sig mer risk när de förlänger finansieringen inom dessa områden.
vad kan man göra?
enligt Roses uppfattning är lagstiftningen inte tillräcklig för att vända arvet från redlining. Han sade långivare måste vara redo att ändra sina prissättningsmodeller för att jämna ut spelplanen för nonwhite låntagare.,
”vid något tillfälle måste finansinstituten fatta ett beslut om vad de vill kunna åstadkomma på detta område”, sa han.
för närvarande kommer finansiering i historiskt ”riskabla” stadsdelar Mer från rovdjur, fransinstitut istället för vanliga äldre banker.
”nuförtiden vad som ser ut är valutaväxlingar där du, förutom att byta valuta, kan låna mot värdet på din bil, du kan få avlöningsdag lån”, sa Rose., ”Det finns en stor koppling mellan vad konsumenten är villig att göra och vad konsumenten är villig att stå ut med,” jämfört med var äldre finansiella institutioner är villiga att investera.
”Du är i ett system där det finns en färdig marknad för människor som kan komma åt systemet och har råd att komma åt systemet, men du laddar dem systematiskt mer och du gör det svårare”, sa Rose. ”Om du tar bort dessa hinder, hur mycket mer ånga kommer vår ekonomi att kunna hämta om du tillåter dem rättvis tillgång?,”
han rekommenderar att bankerna överväger att flytta sig från riskbaserad prissättning för sina lån till något annat system som inte skulle luta sig så tungt på historiska fastighetstrender.
Rose sa att banker kanske kan lära av världen av professionell sport.
”där vi är med inteckningar påminner mig om var vi var med sport 50 eller 60 år sedan,” sa han. ”Afroamerikaner fick inte delta i professionell sport, och i den utsträckning som vi kunde bryta de professionella barriärerna blev sporten en rikare, fylligare upplevelse för alla.,”
Rose sa att idrottare och lagägare lärde sig att det inte fanns någon bra anledning att hålla nonwhites utanför spelplanen, och på samma sätt sa han att det inte finns någon bra motivering för att göra det svårare för nonwhites att få tillgång till finansiering.
”för dessa bankpresidenter, vad har du att förlora?”sa han. ”Vi har en marknadsplats där människor är villiga att betala 5,200 procent” ränta på produkter som payday lån., Banker kan enkelt förlänga icke-subventionerade lån med 10 procent ränta-långt över den nuvarande marknadsräntan för inteckningar-och ändå tjäna pengar på den utlåningen, ökade, samtidigt som det blir lättare för låntagare som annars skulle få debiteras mycket högre priser av mer rovgiriga långivare.
Bottom line
rasistiska bostäder och utlåning politik fortsätter att påverka den AMERIKANSKA fastighetsmarknaden, och det kommer att ta en grossist förändring för att korrigera dessa historiska ojämlikheter.,
men det finns sätt att ta itu med dem, som att ändra hur bostadslån är prissatta och bedömningssystemet för Real fastighetsvärde. Sådana förändringar kan göras på institutionell nivå, inte bara genom lagstiftning.
idag är redlining inte en officiell policy, men dess arv gör det svårare för icke-vita människor att delta i den amerikanska drömmen.,
Läs mer:
- för att göra bostadsmarknaden rättvis, svepande förändringar krävs, förespråkare säger
- en jämförelse av konventionella, VA och FHA lån
- hur man flyttar från att hyra till att köpa
se mer