Madame Lelica

賃貸不動産への投資は非常に有利な努力をすることができます。, しかし、プロパティを借りることによって利益を得るの見通しはエキサイティングですが、不動産の現実は、一つが考えるかもしれないよりもはるか

あなたの数学が吸うなら、あなたの投資もそうです。 それは簡単です。 超セクシーではありませんが、適切な計算とツールで賃貸不動産投資を適切に評価する方法を理解することは重要です。

あなたがコストと潜在的な利益のあらゆる面で数字と要因をクランチしない場合は、失礼な目覚めとあなたのお金の潜在的な損失のため,

これらの理由から、収益性を正確に判断するのに役立つように、特定のプロパティの資本化率またはキャップレートのインとアウトを理解すること

いいえ、キャップレートは道の下のビーガンカフェでいくつかの新しいヒップスターの飲み物ではありません…

キャップレートと、彼らは私たちのような不動産投資家のために何を意味するかに少し深く掘り下げてみましょう。

キャップレートとは何ですか？

キャップレートは、不動産投資の収益性を決定するために使用される計算です。, 本質的には、キャップレートは、プロパティの資産価値に関連したプロパティの純営業利益（NOI）です。

不動産投資家や不動産部門の他のプレーヤーは、投資収益率を推定するためにキャップレートの計算を使用します。

プロパティのキャップレートを計算するには、NOIをプロパティの値で割るだけです。

この計算は、あなたの投資の年間収益率を示すパーセンテージを与えます。, 計算の基本的な構造は簡単ですが、プロパティのキャップレートに影響を与える可能性のある多くの要因があります。

あなたは長いお尻の数学の問題にしていない場合（私たちはしていない）、あなたが収益性の高い不動産ビジネスを構築することができますので、

キャップレートは不動産投資家にとって重要な指標である理由

キャップレートは、不動産の収益性を正確に見積もるため、不動産投資家にとって重要な指標です。 これにより、投資家は投資収益率を理解し、資本を展開する前に潜在的な投資を比較する機会が得られます。,

ここでは、キャップレートが精通した不動産投資家のために重要である理由のいくつかは次のとおりです。

運用コストのより正確な理解

それは賃貸不動産を操作することになると、管理および間接費は簡単に制御不能にバルーンすることができます。 プロパティのキャップレートを計算することで、すべての運用コストを詳細に理解する機会が得られます。

これにより、お金を投資する場所について最善の決定を下すことができるだけでなく、支出を注意深く引き出すのにも役立ちます。

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純営業利益を減らすことは、キャッシュフローとキャップレートを改善するだけでなく、不動産投資家に予期しない欠員や設備投資を考慮するために必要なバッファーを提供します。

たとえば、暖房および冷却システムが非効率的であるため、プロパティに過剰なエネルギーコストがかかることがわかります。 Noiを早期に調べることで、収益性を高めるために行うことができる変更を特定できます。,

投資オプションの選択に役立ちます

投資家として、あなたはあなたに利用可能ないくつかの実行可能な投資オプションを持っているかもしれない多くのケースがあります。 一見すると、不動産投資のタイプの間で選択しようとすると圧倒的かもしれません。

あなたは一戸建ての家を購入しますか？

マルチファミリー？

新しいマンション投資？

オンラインターンキープラットフォームに資本を展開？

これらの潜在的な投資ビークルのすべてのキャップレートを理解することで、最良の投資選択を行うことができます。,

キャップレートは、プロパティがあなたの投資のための最大のリターンをもたらすの偉大な指標となることができます。 それは収益率に来るとき、それは二つの同様に価格のプロパティの間にあるだけでどのくらいの違いは驚きとして来るかもしれません。

キャップレートを計算する方法

キャップレートを計算するための基本的な式は、NOIをプロパティ値で割ることです。 ただし、実際の計算はもう少し複雑になる可能性があります。 プロパティのキャップレートを最も正確に推定するには、包括的な計算を使用することが重要です。

キャップレートを計算するときに詳細になるほど、プロパティの価値とその運用コストの両方を包括的に理解することが容易になります。,

特定の賃貸物件のキャップレートを計算する際に取るべき重要な手順は次のとおりです。

まず、純営業利益（NOI）を計算する必要があります。

これを行うには、あなたの元本住宅ローン、および利払いを除くすべてのあなたの費用を追加します。

だから、不動産管理、税金、HELOCs、ユーティリティ、住宅所有者手数料、および保険は、あなたのNOIの計算に含まれるべき費用のすべての例です。 これらをすべて追加します。

これを総純所得（家賃）から引きます。 これはあなたのNOIを与えるでしょう。

あなたのキャップレートを計算する最後のステップは、プロパティの購入価格からあなたのNOIを分割することです。 それは簡単です。,

キャップレートの計算のいくつかの例を見てみましょう。

賃貸不動産の例のキャップレート

キャップレートの計算は実際の生活の中でどのように見えますか？ あなたが正常にあなたの賃貸物件のためにこの計算を行うことができる方法のアイデアを与えるために例を歩いてみましょう。

賃貸不動産に$100,000のリスト価格があることを想像しなさい。 あなたがスペースを借りることから得ることができる毎月の収入は月額$1000（または年間$12,000）です。, 保険:$40

ユーティリティ:$60

固定資産税:$100

Hoa手数料:$50

プロパティマネジメント:$100

この場合、総運用コストは$350です。 あなたの毎月の家賃を差し引く場合、これはあなたに$650の毎月のNOIを与えます。 これに12を掛ければ、$7,800のあなたの年次NOIを有する。

まだ私と一緒にいますか？

キャップレートの計算を完了する：$7,800の年間NOIをプロパティの値（$100,000）で割ることにより、キャップレートは7.8パーセントになります。,

ほとんどの投資家が10％以上のキャップレートをプラスと考えていることを考慮すると、7.8％のレートは投資家に投資収益率についてのアイデアを与

欠員の考慮：あなたはまた、同様にあなたのキャップレートの計算で欠員を考慮することができます。 中moderateの空室状況のバッファを考慮するために、空室率10%を考慮することができます。 これは、プロパティの毎月の収入を月額$1,000から$900にかかります。 私たちは今、$6,600の代わりに$7,800の年間NOIを持っています。,

キャップレートを使用するとき

キャップレートは、常にあなたが投資する前に不動産の一部について知っておく必要があるすべてを教えてくれませんが、それはあなたが投資に期待することができるリターンの良い指標です。

また、キャップレートは非常に場所に依存しています。 マイアミのダウンタウンやポコノスの良いキャップレートは、農村オハイオ州の良いキャップレートと同じではありません。

キャップレートの最良のアプリケーションの一つは、他のローカルの潜在的な投資に関連してそれを使用しています。, いくつかの異なる潜在的な買収で数字を実行すると、それらがどのように積み重ねられ、どれがあなたにとって最も有益になるかを知ることがで

変動する購入価格や市場賃料に苦しむのではなく、明確な割合に基づいて物件を迅速かつ効率的に比較することができます。

パターンと傾向を特定するためにキャップレートを使用すると便利です。, 過去数年間にわたる特定の地域のプロパティキャップレートに関するデータを収集し、その時間にわたる不動産収益性の変化を示す市場プロファイル

不動産投資家として、あなたのローカル市場の専門家にならなければならないし、現在および歴史上上限率がこの成功に重大であることを知らなければならない。

これらの傾向を見ると、市場が次にどこに行く可能性があるかを判断することができます。, 近年のキャップレートの着実な上昇傾向があった場合は、彼らはおそらく上昇し、時間をかけてあなたの投資に大きなリターンを提供し続けることを期

キャップレートを使用しない場合

投資不動産を分析するときにキャップレートを使用すると便利な場合が多くありますが、そうでない場合

一つには、キャップレートを多くのツールの中で一つのツールと考えることが不可欠です。 決して不動産投資を選ぶとき唯一の決定要因として上限率を使用しないで下さい。,

キャップレートは、賃貸する不動産のリターンを決定するのに有効であるが、他の種類の投資に有効に使用することはできないことを考慮することも

たとえば、キャップレートは、購入後比較的すぐに売却される反転または短期投資を計画しているプロパティのリターンを計算するための効果的なメトリックではありません。

不動産投資の収益性はほとんど白黒ではないので、キャッシュ—オン-キャッシュ-リターンなど、投資収益を計算するための他の指標を検討すること,

良いキャップレートとは何ですか？

良いキャップレートがどのように見えるかを正確に特定するのは難しい場合があります。 この質問への答えはあなたが投資家として持っている特定の目的と同様、ある市場によって主として左右される。

原則として、10％以上のキャップ率が有利です。

しかし、多くの投資家は、7または8パーセントに近いキャップレートを持つプロパティの恩恵を受けます。 それは単にあなたの市場に依存します。,

精通した投資家は、その予測される長期的なパフォーマンスに加えて、プロパティの現在のキャップレートを考慮に入れなければなりません。

たとえば、持続的かつ成長している賃貸需要を持つ大規模な不動産市場への投資は、成長が停滞している小さな市場への投資よりもリスク

このため、投資家はロサンゼルスのような場所で7パーセント以下のキャップレートを受け入れることをいとわないかもしれません。 が率いただけない場合もあり意味での小さな市場のようにDayton,Ohio.,

それはキャップレートに来るとき、そして誰もがそのことについては、投資不動産の収益性を決定するために使用されるメトリックは、あなたの意

あなたがあなたの不動産投資について可能な限り最良の選択をするために必要なすべての情報を与える単一のメトリックはありません。 これを念頭に、収益性の高い不動産投資ポートフォリオを構築するためにあなたの処分ですべてのツールを使用する必要があります。 キャップを率いてこれらのツールとして使用します。,