En subprime-realkreditlån er en type boliglån, der er udstedt til låntagere med lav kredit score (ofte under 640 eller 600, afhængigt af långiver). Fordi låntageren er en højere kreditrisiko, kommer et subprime-realkreditlån med en højere rente og lukningsomkostninger end konventionelle lån.
udtrykket “subprime” er forvirrende, fordi det bruges i modsætning til “prime”, som kan henvise til udlånsrenten såvel som lånet og låntageren., Så “subprime” kan lyde som en lavere rente, men det betyder virkelig lavere kvalitet (når der henvises til lånet) eller kreditværdighed (når der henvises til låntageren). Det ville være klarere at kalde disse realkreditlån “non-prime”, hvilket er, hvad nogle långivere gør nu (dels for at distancere låneklassifikationen fra finanskrisen i 2007-2008, hvor subprime realkreditlån spillede en stor rolle).
På grund af deres historie får subprime realkreditlån en dårlig rap. Men for folk med svage kredit historier, der ønsker at eje deres egne hjem, subprime lån er en stor hjælp., Selvfølgelig venter en alternativ rute et stykke tid på at genopbygge din kredit eller spare en større udbetaling, før du ansøger om et konventionelt pant – en finansiel rådgiver kan guide dig. Men hvis du er interesseret i at tage en subprime pant nu, her er hvad du behøver at vide.
risikoen for subprime realkreditlån
i realkreditbranchen betragtes låntagere med dårlig kredithistorie som høj risiko og er mere tilbøjelige til at misligholde deres lån end låntagere med høj kredit score., Når alt kommer til alt, vil du låne penge til nogen med en vane med manglende betalinger og låne mere, end de kan betale tilbage? Det er, hvad der løber gennem lederne af realkreditinstitutter, når de overvejer ansøgninger om subprime realkreditlån. Så for at kompensere udsteder de disse lån med højere høje renter og gebyrer.
for At sætte det i perspektiv, er den gennemsnitlige rente for et 30-årigt fastforrentet konventionelle pant svævede rundt 4.01% i 2019 (det er endnu lavere, da den coronavirus-forårsaget recession). Sammenlign det med renten for subprime realkreditlån, som var så højt som 10% i 2019., Husk, at renter er omkostningerne ved at låne penge. Så jo højere sats, jo mere betaler du i det lange løb. Og når du beregner dine realkreditbetalinger, skal du også knuse ejendomsskatter og andre faktorer.
men det er ikke alt. De fleste långivere kræver en udbetaling på dit pant. For konventionelle realkreditlån strækker det typisk fra omkring 10% til 20% af boligens købspris. For subprime realkreditlån kan denne sats gå så højt som 35%, selvom det også kan gå så lavt som 3%., Når nedbetalinger er lavere end 20%, skal du typisk få privat realkreditforsikring-eller ansøge om et FHA, VA eller USDA-lån, hvis du er berettiget (mere om disse låneprogrammer nedenfor).
det kan synes som om det er næsten umuligt at betale tilbage en subprime pant, når man ser på de langsigtede omkostninger. Og det var tilfældet for mange mennesker i midten af 2000′ erne.faktisk spillede folk, der misligholdte subprime – realkreditlån, en stor rolle i udløsningen af finanskrisen i 2007-2008.,
efter den store Recession eksisterer subprime realkreditlån lidt anderledes i dag, og de er under tungere regler. Men de bærer stadig stor risiko. Under, vi beskriver de former for subprime eller ikke-prime realkreditlån til rådighed Nej .
typer af moderne subprime realkreditlån
fast rente subprime realkreditlån: du kan finde subprime realkreditlån, der låser din rente for lånets levetid. Disse ligner deres konventionelle faste modparter. Men i stedet for 30-årige vilkår, vil du sandsynligvis finde udtryk, der strækker sig fra 40 til 50 år!, Mens dette arrangement kan betyde lave månedlige betalinger, du ender med at betale meget mere i interesse i det lange løb.
realkreditlån med justerbar rente (ARM): disse typer lån findes også under den konventionelle prioritetsparaply. Grundlæggende starter du med en fast rente, før kursen begynder at skifte gennem hele lånets levetid. Størrelsen af dette skift afhænger af hvilket markedsindeks lånet er bundet til og de generelle økonomiske forhold. Så det kan stige og falde: nogle gange minimalt, nogle gange dramatisk. Vilkår for våben er normalt 30 år., Så når du ser en “2/28 pant,” alt det betyder er, at satsen er fastsat for de første to år. Det ville variere i løbet af de resterende 28 år. Eller du kan se det brudt ned som en 5/1 ARM. Det betyder, at satsen er fastsat for fem år, før den bliver variabel en gang om året. Nogle mennesker sigter mod at rydde op i deres kredit, når den variable rente sparker ind, så de kan kvalificere sig til at refinansiere deres pant med bedre priser og vilkår.
realkreditlån med renter: disse var almindelige i begyndelsen af den store Recession., Dybest set, du er forpligtet til at foretage rentebetalinger kun for en bestemt mængde tid. Det er normalt fem til syv år. I slutningen af denne periode begynder du at betale hovedstolen (det oprindelige beløb, du lånte) samt renter. De fleste låntagere ville dog refinansiere på dette tidspunkt.værdighed pant: dette er en ny type subprime pant med mange bevægelige dele. Først foretager du en udbetaling på omkring 10%. Du vil også få en højere rente for en bestemt periode som fem år., Hvis du har foretaget rettidige betalinger til slutningen af denne periode, reducerer dine rentebetalinger den samlede pantesaldo. Derudover skifter din rente til en mere gunstig prime rate.
Subprime Risici og den Store Recession
begrebet subprime blomstrede at hjælpe Amerikanerne med at opnå deres drømme om at eje et hjem på trods af deres manglende adgang til traditionelle realkreditlån. Imidlertid tog disse lån En berygtet konnotation i begyndelsen af den store Recession i midten af 2000 ‘ erne.,
Subprime pant långivere delvist næret den finansielle krise, der rystede verden mellem 2007 og 2008. Mange af disse långivere var uddele lån til folk, der ikke kunne betale dem tilbage. Da det blev lettere at sikre et prioritetslån, sprang flere og flere mennesker ind i spillet. Dette førte til stigende boligpriser, som fortsatte højere og højere – og skabte en boble.
derudover begyndte långivere at samle lån til realkreditobligationer, før de solgte dem til investorer.
når horder af låntagere misligholdt deres lån, tog næsten alle involverede et stort hit., Folk mistede deres hjem, långivere mistede deres penge, ligesom investorer. Den dominoeffekt, sammen med andre komponenter i den finansielle nedsmeltning, spredt over hele verden at skabe en global recession. Men da økonomien normaliserede, forsvandt flere typer subprime-realkreditlån. Og nye har taget deres plads.
nye Subprime pant regler
dagens subprime realkreditlån stadig tage højde for folk med mindre end gunstige kredit score. Disse lån gennemgår imidlertid et meget strengere reguleringsmiljø., Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) fører i øjeblikket tilsyn med subprime-realkreditlån. En stor ændring: subprime låntagere skal deltage i homebuyer ‘ s rådgivning ledet af en person, der er godkendt af det amerikanske Department of Housing and Urban Development (HUD), før de får et lån.
det er vigtigt at bemærke, imidlertid, at nogle af de post-recession regler, der påvirker subprime pant långivere sammensat dele af Dodd-Frank Act. Denne Lovs skæbne er usikker., Regninger som pant Choice Act søger at ændre dele af Dodd-Frank Act, mens andre sigter mod at afmontere det hele sammen.
uanset hvad der sker, er det vigtigt at være opmærksom på de risici, der er forbundet med sub-prime realkreditlån. Vær også opmærksom på dine muligheder.
alternativer til subprime realkreditlån
Hvis du ikke har ejet et hjem i de seneste tre år, er der sandsynligvis en første gang homebuyer program, du kan drage fordel af., Specifikt kan du kvalificere dig til et statsstøttet program, der tilbyder bedre priser og vilkår end subprime-realkreditlån. Disse omfatter følgende.Federal Housing Administration (FHA) lån: disse lån tilbyder normalt lavere renter end konventionelle realkreditlån. Låntagere med kreditresultater på mindst 580 kan sikre et FHA-lån med en 3.5% udbetaling. Mennesker med lavere kredit score kan stadig kvalificere sig, men processen kan være lidt strengere., Personer, der har oplevet konkurs i de sidste to år eller afskærmning i de sidste tre år, kvalificerer sig dog ikke til disse lån.
USDA-lån: det amerikanske landbrugsministerium (USDA) udsteder lavrentelån med nul nedbetalinger til personer med lav indkomst, der ønsker at bo i det landlige Amerika. USDA definerer imidlertid bredt “landdistrikter” og endda nogle forstæder steder kvalificerer. Find ud af mere om USDA-lån.
VA-lån: disse lån understøtter veteraner og visse aktive medlemmer af Amerikas væbnede styrker. VA-lån tilbyder typisk nul penge ned., Gebyrer normalt dyppe til kun omkring 2,15% til 3% af lånet, som du kan rollover i realkreditlån beløb. Flytningen vil øge den interesse, du betaler i det lange løb, imidlertid.
Takea .ay
kravene til subprime realkreditlån er strengere nu, end de var før boligboblen brast. For eksempel, du bliver nødt til at gennemgå homebuyer ‘ s rådgivning for at sikre, at du forstår, hvad du får dig selv ind. Rentebetalinger er høje, især hvis dit pant er i længere tid end 30 år., Faktisk har mange mennesker, der får subprime realkreditlån ikke planer om at betale indtil udgangen af låneperioden. I stedet håber de at forbedre deres kredit score og refinansiere til en bedre rente. Eller måske vil de sælge for et overskud inden udgangen af låneperioden. Dette er fine planer, men du skal sørge for, at de er gennemførlige, før du tager et subprime-pant ud.
Home Buying Tips
- de fleste ejendomsmæglere vil kræve, at du har forhåndsgodkendelse for et realkreditlån, før de arbejder med dig., Du kan bruge denne pant forhåndsgodkendelse tjekliste for at se, om du vil få den forhåndsgodkendelse, du har brug for.
- boligkøbere kan finde det nyttigt at rådføre sig med en finansiel rådgiver. At finde den rigtige finansielle rådgiver, der passer til dine behov behøver ikke at være svært. Smartassets gratis værktøj matcher dig med økonomiske rådgivere i dit område på 5 minutter. Hvis du er klar til at blive matchet med lokale rådgivere, der vil hjælpe dig med at nå dine økonomiske mål, komme i gang nu.