Co je Cash Flow z investiční Činnosti?
Peněžní Tok z investiční Činnosti je část cash flow společnosti statementCash Tok StatementA Výkaz Cash Flow (oficiálně se jmenuje Výkaz o Peněžních Tocích) obsahuje informace o tom, kolik peněz společnost má generovány a použity během daného období. Obsahuje 3 sekce: hotovost z operací, hotovost z investování a hotovost z financování., to ukazuje, kolik peněz bylo použito (nebo generováno) při investování během určitého časového období. Investiční činnost zahrnuje nákup dlouhodobého majetku (např. pozemky, budovy a zařízení)PP&E (pozemků, budov a Zařízení)PP&E (pozemků, budov a Zařízení) je jedním z hlavních dlouhodobých aktiv nalézt v rozvaze. PP&E je ovlivněn Capex,, akvizice jiných podniků a investice do obchodovatelných cenných papírů (akcie a dluhopisy).,
co investují do účetnictví?
podívejme se na příklad toho, co investiční aktivity zahrnují. V této části výkazu o peněžních tocích může být uvedena a zahrnuta široká škála položek, takže je důležité vědět, jak jsou investiční aktivity řešeny v účetnictví.,
investiční činnosti mohou zahrnovat:
- Nákup pozemků, budov a zařízení (PP&E), také známý jako kapitál expendituresCapital ExpenditureA kapitálových výdajů („CapEx“ pro krátké) je platba buď v hotovosti, nebo na úvěr pro nákup dlouhodobé fyzické nebo dlouhodobých aktiv používaných v
- Výnosy z prodeje PP&E
- Akvizice jiných firem nebo firem
- Výnosy z prodeje jiných firem (divestice)
- Nákupy obchodovatelných cenných papírů (např. akcie, dluhopisy, atd.,)
- Výnosy z prodeje obchodovatelných cenných papírů
Existuje více položek, než jen těch, které jsou uvedeny výše, které mohou být zahrnuty, a každá firma je jiná. Jediný jistý způsob, jak zjistit, co je zahrnuto, je podívat se na rozvahu a analyzovat jakékoli rozdíly mezi dlouhodobými aktivy za obě období. Jakékoli změny hodnot těchto dlouhodobých aktiv (jiné než dopad odpisů) znamenají, že na výkazu peněžních toků budou investovány položky.,
Cash Flow z investiční činnosti příklad
podívejme se na příklad pomocí účetní závěrky Amazonu za rok 2017. Jak můžete vidět níže, investiční aktivity zahrnují pět různých položek, které celkem dorazí na čistou hotovost poskytovanou (používanou v) investování. Podívejme se blíže na každou z těchto položek pro Amazon.,
Amazon investiční činnosti patří:
- Odliv: nákup PP&E včetně software a vývoj webových stránek
- Odliv: nákup obchodovatelných cenných papírů
- Odliv: akvizice, čistý hotovosti získané
- Příliv: výnosy z prodeje majetku a zařízení
- Příliv: výnosy z prodeje obchodovatelných cenných papírů
Jak můžete vidět v Amazon čísla, hlavní použití peněžních prostředků pro investice byly v nákupu majetku/vybavení/software/webové stránky, získávání dalších podniků, a nákup obchodovatelných cenných papírů (akcie a dluhopisy).
je také důležité poukázat na to, že nákup PP&E (CapExHow pro Výpočet CapEx – FormulaThis průvodce ukazuje, jak vypočítat CapEx o odvození CapEx vzorec z výkazu zisku a ztráty a rozvahy pro finanční modelování a analýzy.,) byl poměrně úměrný oslabení, což naznačuje, že společnost neustále investuje, aby jeho majetek v dobré kondici.
co nezahrnují investiční aktivity?
Nyní, když máte solidní pochopení toho, co je součástí, podívejme se na to, co není zahrnuto.,
Nejsou zahrnuty položky jsou:
- platby Úroků nebo dividend
- Dluhu, vlastního kapitálu nebo jiných forem financování
- Odpisy investičního majetku (i když nákup těchto aktiv je součástí investice)
- Všechny příjmy a výdaje týkající se běžných obchodních operací
Aplikace ve Finančním Modelování
Ve finanční modelingWhat je Finanční ModelingFinancial modelování se provádí v aplikaci Excel pro předpověď finanční výkonnost podniku. Přehled toho, co je finanční modelování, jak & proč stavět model.,, je důležité mít solidní pochopení toho, jak vybudovat investiční část výkazu peněžních toků. Hlavní složkou je obvykle CapEx, ale mohou existovat i akvizice jiných podniků. Tato část je obvykle docela přímočará.
Níže jsou uvedeny příklady a screenshot toho, jak tato část vypadá ve finančním modelu. Všimněte si, jak každý rok má společnost“investice do majetku & zařízení“, což jsou její kapitálové výdaje., Neexistují žádné akvizice („investice do podniků“) v žádném z let; nicméně, to je tam jako zástupný symbol.
obrázek: třídy finančního modelování CFI.
dodatečné zdroje
Děkujeme, že jste si přečetli tuto příručku k investičním aktivitám. CFI je oficiální globální poskytovatel Finanční Modelování & Ocenění Analytik (FMVA)®FMVA® CertificationJoin 350,600+ studenti, kteří pracují pro společnosti, jako je Amazon, J. P., Morgan a Ferrari certifikace, která může přeměnit kohokoli na světového finančního analytika.
Chcete-li pokračovat v učení a pokračovat ve své kariéře, budou tyto další zdroje CFI užitečné:
- rozvahové Položkybalance list rozvaha je jednou ze tří základních účetních závěrek. Tyto výkazy jsou klíčové jak pro finanční modelování, tak pro účetnictví
- položky výkazu Ziskůpříjemový výkaz je jednou z hlavních účetních závěrek společnosti, která ukazuje jejich zisk a ztrátu za určité časové období., Zisk nebo
- Provozní Cash FlowOperating Hotovosti FlowOperating Cash Flow (OCF) je množství peněz generovaných běžné provozní činnosti podniku v určitém časovém období.
- Typy Finančních ModelsTypes Finanční ModelsThe nejběžnější typy finančních modelů patří: 3 prohlášení modelu, modelu DCF, M&model, LBO, model, rozpočet model. Objevte 10 nejlepších typů